Licitación del tesoro: El miércoles 15/1 se licitarán Lecap a 31/7/25 y 31/10/25, Boncap a 30/6/26 y Boncer cero cupón a 31/3/27
Inflación: Hoy a las 16 se presenta el dato de inflación. Cabe destacar que, CABA presentó 3,3%. Históricamente la inflación de CABA supera a la nacional en 2%, Milei dijo que si el dato viene por debajo de 2,6% podría bajar el “Crawling Peg”, lo que puede generar una baja en la tasa y podría repercutir en la licitación de mañana.
Informe del FMI: Considerando el informe presentado por el FMI, la parte fiscal destaca que el mismo, no fue favorable. Entre los comentarios destacados, dentro de lo más relevante mencionan que no quieren un tipo de cambio intervenido, situación clave para el pais en este momento, ya que la prioridad según destaca el ministro, para liberar el tipo de cambio, es el fortalecimiento de las reservas.
ON YPF: Dentro de la renta fija, se destaca en la semana que YPF logró colocar en su ON en USD a una tasa internacional por debajo del REPO que fue de 8,8%
ON SUPV: Salió a 4,18% a menos que un bono del tesoro estadounidense, denotando la liquidez que hay en el mercado realizando operaciones a tasa tan baja.
Dólar MEP: Se prevé volatilidad del tipo de cambio, teniendo en cuenta que es un día clave para las tasas de interés. Si bien se vio un aumento en la brecha oficial, dólar informal, el tipo de cambio sigue siendo un factor clave a seguir por los inversores, buscando si va a continuar con esta dinámica de leves aumentos o si incluso se vuelve a ver intervenido.
Bonos en pesos: Con respecto al TX25, el Boncer manifiesta un comportamiento lateral levemente ascendente, quienes consideran que el tipo de cambio va a bajar, se suelen inclinar por esta alternativa. Por otro lado PARP, bono también ajustado por CER, opera con menor volumen y mayor volatilidad finaliza en 2038.
Merval USD: Corrige y no puede superar el techo de USD 2.400, se prevé rebote quizá luego del dato de inflación considerando que el mismo podría venir menor a 2,5%. Se espera una jornada con alta volatilidad y expectativa a este dato.
EDN: Fue el primer papel del panel líder que cambió tendencia, llegó a un máximo alrededor de USD 50 y retrocede hasta la zona de USD 35. Al corto plazo se la consideraba “caro”, pero desde el análisis técnico podría tener un rebote en su media de 200 ruedas.
GGAL: En corto / mediano plazo continúa la tendencia alcista, considerando que por análisis fundamental ya se la ve bien valuada, en este sentido, la claveahora es aguardar a la próxima presentación de balance. A largo plazo, desde lo técnico analizando el ADR se visualiza que puede haber llegado a su límite. Sin embargo, en el caso de que se dé una recalificación a Argentina, podría seguir una continuidad alcista.
DGCU2: Distribuidora Gas Cuyana a contramano de todo el mercado, un papel que estaba caro, en un proceso de canje con distribuidora gas del centro, manifiesta una tendencia bajista en la que se aguarda si realiza un rebote al llegar a su media de 200 ruedas, sin señal concreta pudiendo ser una toma de ganancia.
BYMA: Continúa siendo una buena opción en el largo plazo, pese a que en el corto la señal que dio MACD un poco tarde pero fue atinada para hacer una toma de ganancia, aspira a que en abril cuando se notifique la distribución de dividendos vuelva a subir.
ÍNDICES: Los principales índices DIA, S&P y QQQ se ven afectados por activos del sector tecnológico concentrados en los tres mercados siendo los más representativos APPL, NVDA y MSFT. Ayer NVDA bajó cerca de 2%.
Presentan balances: Esta semana presentan el sector financieras: El miércoles: JPM, CITI, Black Rock, Wells Fargo, Goldman Sachs y BNY. Mientras que el jueves: TSMC, UNH, Bank of America, Morgan Stanley.
WTI: El WTI consolidó un piso en los valores actuales y continúa siendo atractivo para el público inversor. El petróleo rompe se puede operar tanto a través del ETF de energía, XLE, como también de las principales empresas XOM, CVX y OXY.
